Что такое валютные отношения
ВАЛЮТНЫЕ ОТНОШЕНИЯ
Смотреть что такое «ВАЛЮТНЫЕ ОТНОШЕНИЯ» в других словарях:
ВАЛЮТНЫЕ ОТНОШЕНИЯ — денежные отношения, связанные с функционированием валюты при осуществлении внешней торговли, оказании экономической и технической помощи, совершении сделок по покупке валюты и т.д. Участниками В.о. являются государства, международные организации … Юридическая энциклопедия
ВАЛЮТНЫЕ ОТНОШЕНИЯ — денежные отношения. связанные с функционированием валюты при осуществлении внешней торговли, оказании экономической и технической помощи, совершении сделок по покупке валюты и т.д. Участниками В.о. являются государства, международные организации … Энциклопедический словарь экономики и права
валютные отношения — денежные связи при осуществлении внешней торговли, оказании экономической и технической помощи, совершении сделок по покупке валюты и т.д. Участниками В.о. являются государства, международные организации, юридические и физические лица. Правовой… … Большой юридический словарь
ВАЛЮТНЫЕ ОТНОШЕНИЯ МЕЖДУНАРОДНЫЕ — МЕЖДУНАРОДНЫЕ ВАЛЮТНЫЕ ОТНОШЕНИЯ … Юридическая энциклопедия
ВАЛЮТНЫЕ ОТНОШЕНИЯ МЕЖДУНАРОДНЫЕ — (см. МЕЖДУНАРОДНЫЕ ВАЛЮТНЫЕ ОТНОШЕНИЯ) … Энциклопедический словарь экономики и права
Международные валютные отношения — составная часть международных экономических отношений в виде совокупности валютно денежных и расчетно кредитных связей в мирохозяйственной сфере. По английски: International currency relations См. также: Международные валютные отношения… … Финансовый словарь
МЕЖДУНАРОДНЫЕ ВАЛЮТНЫЕ ОТНОШЕНИЯ — см. ОТНОШЕНИЯ МЕЖДУНАРОДНЫЕ ВАЛЮТНЫЕ. Райзберг Б.А., Лозовский Л.Ш., Стародубцева Е.Б.. Современный экономический словарь. 2 е изд., испр. М.: ИНФРА М. 479 с.. 1999 … Экономический словарь
МЕЖДУНАРОДНЫЕ ВАЛЮТНЫЕ ОТНОШЕНИЯ — совокупность валютно денежных и расчетно кредитных связей в мировой хозяйственной системе … Юридическая энциклопедия
МЕЖДУНАРОДНЫЕ ВАЛЮТНЫЕ ОТНОШЕНИЯ — составная часть международных экономических отношений в виде совокупности валютно денежных и расчетно кредитных связей в мирохозяйственной сфере … Энциклопедический словарь экономики и права
международные валютные отношения — составная часть международных экономических отношений в виде совокупности валютно денежных и расчетно кредитных связей в мирохозяйственной сфере … Словарь экономических терминов
Валютные отношения и валютная система
Экономические, политические, культурные и другие формы связей между отдельными странами порождают денежные отношения между ними, связанные с оплатой получаемых товаров и услуг. Эти денежные отношения между странами и составляют содержание валютных отношений.
Валютные отношения представляют собой общественные отношения, связанные с функционированием валюты при осуществлении внешней торговли, оказании экономического и технического содействия, предоставлении и получении за границей кредитов и займов, совершении сделок по покупке или продаже валюты и т. д.
Участниками валютных отношений являются государства, международные организации, юридические и физические лица.
Формой организации и регулирования валютных отношений выступает валютная система.
Валютная система — это государственно-правовая форма организации валютных отношений, закрепленная национальным законодательством или международным соглашением.
Валютная система как совокупность экономических отношений возникла на основе интернационализации хозяйственных связей и играет особую роль в силу взаимосвязи с процессом общественного воспроизводства.
Главная задача валютной системы — эффективное опосредование платежей за экспорт и импорт товаров, капитала, услуг и других видов деятельности в отношениях между отдельными странами и создание благоприятных условий для развития производства и международного разделения труда. Валютная система выступает одним из мощных звеньев, которое в значительной степени может содействовать расширению или, наоборот, ограничению интенсивности международных экономических отношений. Посредством валютной системы осуществляется перемещение экономических ресурсов из одной страны в другую или блокируется этот процесс, расширяется или ограничивается степень национальной экономической самостоятельности.
Развитие международных экономических отношений в значительной степени предопределено характером валютной системы и действенностью функционирования ее институтов.
Характерной чертой валютной системы является постоянное ее изменение в процессе развития. Наиболее общая причина этих изменений — углубление развития товарного производства и постепенные изменения в его механизмах, усиление социальной ориентации производства, разнонаправленные процессы в сфере государственного вмешательства в экономику с целью оказания влияния на формирование форм валютных отношений в национальной и международной областях.
Этот процесс не отличается плавностью и гармонией, он противоречив, формирование валютных отношений осуществляется посредством постоянно возникающих, единичных и общих валютных кризисов, ведущих постепенно к замене одной валютной системы другой, их эволюции, что отражается как на национальной сфере, так и на международной.
Различают национальную, мировую и региональную валютные системы.
Исторически первыми формировались национальные валютные системы. По мере накопления мирового опыта наиболее применимые и передовые элементы унифицировались и становились основой мировой валютной системы, с учетом которой происходило дальнейшее формирование валютных систем отдельных стран.
Национальная валютная система сформировалась в рамках национальной денежной системы, которая регламентировала порядок денежных расчетов данной страны с другими государствами. Постепенно она обособилась от денежной системы.
Национальная денежная система складывается исторически, в зависимости от степени развития товарно-денежных отношений, и закрепляется ее законодательством. Ее особенности определяются степенью развития экономики и внешне-экономических связей государства.
Основу национальной валютной системы составляет установленная законом денежная единица государства — национальная валюта.
Назначение национальной денежной единицы — обслуживать внутренний платежный оборот страны. Национальные валюты небольшой группы наиболее промышленно развитых государств используются одновременно и в международных экономических отношениях, выполняя в качестве иностранных валют функции международного платежного и резервного средства для всех других стран.
Именно эти валюты (доллары США, английские фунты стерлингов, японские иены) вместе с золотом составляют основу официальных резервов, сосредоточенных в центральном банке и финансовых органах страны. Страны — члены МВФ дополняют свои официальные золотые и валютные резервы счетом в СДР (“специальные права заимствования”).
Данные компоненты являются важнейшим качественным показателем международной валютной ликвидности, под которой понимают способность страны (или группы стран) погашать свои международные денежные обязательства приемлемыми для кредитора платежными средствами. Количественным показателем валютной ликвидности служит отношение официальных резервов к объему подлежащих погашению обязательств страны, прежде всего по импорту, а также по полученным займам и кредитам.
Степень (условия) конвертируемости национальной валюты, т. е. ее размена (обратимости) на иностранные валюты, является следующим элементом национальной валютной системы.
Паритет национальной валюты представляет собой официально установленное соотношение между двумя валютами и является основой валютного курса.
Режим валютного курса является одним из самых важных элементов национальной валютной системы. Некогда единый для всех стран — членов МВФ (в пределах 1% от валютного паритета).
В настоящее время валютный курс самостоятельно определяется валютными органами страны.
Важной характеристикой национальной валютной системы является наличие или отсутствие валютных ограничений. Уставом МВФ допускается возможность для стран — членов фонда в отдельных случаях вводить валютный контроль для преодоления затруднений с платежным балансом. При этом подчеркивается, что валютные ограничения противоречат природе текущих платежей и движению капиталов и по своему характеру являются исключением. С одной стороны, в Уставе МВФ запрещаются практика ограничения текущих международных платежей, множественность валютных курсов и дискриминационные меры в области валютного регулирования, а с другой — страны — члены Фонда — наделены правом сохранять на переходный период те ограничения, которые у этих стран существовали до вступления в МВФ.
К элементам национальной валютной системы относится регламентация правил использования аккредитивной и инкассовой форм расчетов, банковских гарантий, кредитных средств обращения и платежа, с которыми неразрывно связаны международные расчеты и финансирование внешней торговли.
Режим национальных рынков валют и золота, операций с драгоценными камнями как элемент национальной валютной системы определяется нормами валютного законодательства страны и находится в прямой зависимости от характера валютного регулирования и контроля.
Важным институциональным элементом национальной валютной системы является система национальных органов, обслуживающих и регулирующих валютные и расчетные отношения страны с зарубежными государствами. Как правило, ведущую роль играет центральный банк страны; в ряде государств валютный контроль наряду с центральным осуществляют уполномоченные банки, а также министерство финансов, министерство торговли или специально созданные государственные органы.
Валютная система — это механизм, связывающий национальную экономику отдельных стран в единое мировое хозяйство. Она призвана создать благоприятные условия для развития экономического сотрудничества между странами. Регулирование национальных валютных систем осуществляется путем сочетания интересов различных государств и их группировок и компромиссов между ними.
Международные платежные и резервные средства. Первоначально единственным видом мировых денег было золото, причем в форме слитков. Золотые монеты для использования в международных расчетах нужно было отлить в слитки, а затем перечеканить в монеты другой страны. Постепенно с целью снижения издержек обращения в международных расчетах стали использоваться национальные золотые монеты и кредитные орудия обращения.
С 20-х гг. XX в. функции мировых денег наряду с золотом стали выполнять национальные валюты Англии и США. Они получили название резервных валют. Под этим термином понимается конвертируемая национальная валюта, выполняющая функции международного платежного и резервного средства.
Вначале главной резервной валютой был фунт стерлингов, но постепенно его позиции начали ослабевать, и стала повышаться роль доллара США. Выполнение той или иной валютой функций международного платежного и резервного средства зависит от позиций, которые занимает страна — эмитент валюты на международном рынке товаров и капиталов. Изменение этих позиций привело к утрате фунтом стерлингов роли резервной валюты в конце 1960-х гг.; к относительному снижению роли доллара США и повышению роли немецкой марки и японской иены в 80-90-х гг.
МВФ ввел понятие свободно используемой валюты. Согласно Уставу Фонда, свободно используемой является валюта, которая, по экспертному заключению МВФ, находит широкое распространение при платежах по международным сделкам и котируется на важнейших валютных рынках. Наряду с долларом США “свободно используемыми валютами”, по решению Фонда, являются английский фунт стерлингов и японская йена.
Международные денежные единицы являются национальными коллективными валютами, особым видом мировых кредитных денег. Они отличаются от национальных валют, во-первых, эмитентом (выпускаются не национальными банками, а международными валютно-кредитными организациями); во-вторых, формой (используются только в безналичной форме записей на счетах).
Золото также выполняет функцию международного резервного средства.
Важный элемент валютной системы — регулирование международной валютной ликвидности на национальном и межгосударственном уровне. Под международной валютной ликвидностью понимается способность отдельной страны или всех стран своевременно погашать свои международные обязательства.
В 1970-е гг. МВФ выпустил новый вид международных ликвидных активов — международную денежную единицу “специальные права заимствования” — СДР (англ. Special Drawing Rights — SDR). Они представляют собой искусственно созданные международные резервные средства, предназначенные для регулирования сальдо платежных балансов, пополнения официальных резервов, расчетов с МВФ.
В рамках Европейской валютной системы, созданной в 1979 г., стала выпускаться международная денежная единица — ЭКЮ (европейская валютная единица), а с 1999 г. — евро.
Резервная позиция в МВФ означает право страны — члена МВФ на автоматическое получение у него безусловных кредитов в иностранной валюте (в пределах 25% от квоты страны в МВФ).
Кредитные средства обращения и платежа, формы расчетов, используемые в международной торговле, всегда были объектом унификации и регулирования норм международного права. Наиболее известные и широко применимые из них — Женевские конвенции по векселю и чеку; Унифицированные правила по аккредитиву, инкассо, банковским гарантиям и другие публикации Международной торговой палаты (МТП), а также конвенции ООН о международных переводных и международных простых векселях, о независимых гарантиях и резервных аккредитивах.
Регулирование международных валютных и кредитных отношений осуществляет МВФ; в ЕС данные функции выполняет Европейский центральный банк. Эти институты совместно с национальными органами валютного регулирования отвечают за обеспечение свободного режима функционирования валютных рынков и рынка золота, безопасного, стабильного развития международных валютно-кредитных и финансовых отношений.
Сущность валюты и валютных отношений. Конвертируемость валюты
ТЕМА 14. Валютные отношения и валютные системы
Валюта – денежная единица, которая обслуживает международные экономические отношения и используется как международная расчетная единица или международное средство платежа.
Понятие «валюта» используется в трех значениях:
1) денежная единица определенного государства;
2) денежные знаки иностранных государств, а также кредитные и платежные средства, выраженные в иностранных денежных единицах и используемые в международных расчетах, иностранная валюта;
3) условная международная (региональная) денежная расчетная единица или платежное средство.
Валюта классифицируется по нескольким признакам, основным из которых является эмитентская принадлежность валюты. По данному критерию выделяют:
– национальную валюту, которая эмитируется национальной банковской системой. Для Украины это будут средства, номинированные в гривнах;
– иностранную валюту, которая эмитируется банковскими системами других стран. Для Украины это будут средства, номинированные во всех других национальных денежных единицах, кроме гривны;
– коллективную валюту, которая эмитируется международными финансово-кредитными учреждениями и функционирует по международным соглашениям (например, евро).
Валютные отношения представляют собой совокупность экономических отношений, которые обслуживаются валютой и возникают в процессе межгосударственного обмена результатами деятельности национальных хозяйств. На практике валютные отношения тесно переплетаются с внутренними денежными отношениями и являются их продолжением. Национальные денежные единицы приобретают форму валюты в момент, когда они переходят национальные таможенные границы. В связи с этим национальный валютный рынок каждой страны является составляющей ее денежного рынка. Валютное законодательство тесно взаимосвязано с денежным законодательством, а развитие валютных отношений во многом повторяет развитие внутригосударственных денежных отношений.
Уровень развития валютных отношений страны зависит от состояния экономики и уровня ее интеграции в мировое хозяйство. Чем выше развита в стране внешняя торговля, ее кредитные, инвестиционные и другие связи с внешним миром, тем более масштабными являются и ее валютные отношения. И наоборот, высокий уровень развития валютных отношений положительно влияет на динамику национальной экономики, на укрепление ее связей с внешним миром.
Участниками валютных отношений могут быть: правительства и их отдельные структуры, центральные, коммерческие банки, юридические и физические лица, а также различные международные организации, в том числе МВФ, МБРР, ЕБРР и другие международные финансовые институты.
Валютные отношения могут проявляться по-разному, в том числе в виде:
1) международных расчетов по внешнеторговым операциям;
2) операций по купле-продаже валюты на внутренних и внешних валютных рынках;
3) перемещения валюты через таможенную границу государства при предоставлении экономической и технической помощи;
4) осуществления внешних инвестиций;
5) получения и погашения международных займов.
В зависимости от режима использования различают конвертируемую и неконвертируемую валюту.
Конвертируемость валюты можно классифицировать по следующим признакам:
1) по полноте конвертируемости (полная и частичная конвертируемость);
2) по видам субъектов (внешняя и внутренняя);
3) по характеру экономических операций, которые обслуживаются конвертируемой валютой (по текущим операциям и по перемещению капитала).
Полная конвертируемость означает возможность свободного обмена национальной валюты на иностранную валюту для всех категорий владельцев (юридических и физических лиц, резидентов и нерезидентов) и по всем видам операций. Однако не все конвертируемые валюты пользуются одинаковым доверием на мировом рынке и имеют одинаковую сферу применения в международных расчетах. Наибольшее доверие и самое широкое применение имеют валюты стран с наивысшим экономическим потенциалом. Такими валютами являются евро, доллар США, японская иена, английский фунт стерлингов и др.
Частичная конвертируемость валюты означает, что она обменивается на иностранную валюту с определенными ограничениями. Например, для одних лиц (или видов операций) ее обмен разрешен, а для других – нет.
В том случае, когда конвертируемость национальной валюты разрешена только для нерезидентов, то она называется внешней, а если для резидентов – внутренней.
Если конверсия распространяется только на платежи по текущим операциям, она называется текущей, а если только на платежи по движению капитала, – капитальной.
Неконвертируемыми являются валюты, которые не обмениваются на иностранную валюту по рыночному курсу, имеют существенные ограничения на вывоз и ввоз, на все валютные операции. Это валюты слаборазвитых стран, которые переживают экономический и финансовый кризис.
Неконвертируемость валюты может создавать ряд ограничений для всех субъектов хозяйственной деятельности, а именно:
– ограничения на переводы за границу заработной платы, дивидендов, прибыли и др.;
– установление квот и лимитов распределения валюты между экспортерами и другими субъектами хозяйствования;
– необходимость предварительного разрешения центрального банка на осуществление платежей по импортным операциям и т.д.
Переход от неконвертируемой валюты к конвертируемой происходит с помощью частичной конвертируемости, и, в первую очередь, по текущим операциям. Эта конвертируемость может быть внешней, внутренней, либо и первой, и второй одновременно. Текущая конвертируемость для резидентов и нерезидентов дает толчок к развитию внешней торговли, открывает путь для усиления конкуренции между национальными и иностранными товаропроизводителями, содействует выравниванию национальных и мировых цен, способствует расширению потребления за счет увеличения импорта и др.
После достижения определенных успехов по данным направлениям внешнеэкономической деятельности страна может переходить на более высокий уровень конверсии своей валюты. По такому пути конвертируемость своей валюты развивает и Украина.
Понятие и виды валютной системы
Понятие валютной системы
Определение термина «валютная система» можно встретить в исследованиях множества экономистов.
Валютная система – это форма организации и регулирования валютных отношений, которая закреплена на уровне национального законодательства или межгосударственных соглашений.
Валютная система – это совокупность валютно-денежных отношений, которые сформировались между странами и закрепились в международных договорных и государственно-правовых нормах.
Валютная система – это форма организации валютных отношений на всех уровнях, в том числе на мировом, региональном и национальном, при этом она представляет собой экономическую систему государства, группы государств, региона или мировой экономической системы.
Валютная система – это совокупность денежно-кредитных отношений, которые сформировались, взяв за основу интернационализацию хозяйственной деятельности и развитие мирового рынка, которые в свою очередь закреплены в договорных и/или государственно-правовых нормах.
Кроме всего прочего, экономисты говорят о том, что участники и институты валютно-кредитных отношений также формируют собой валютную систему.
Подводя итог всем перечисленным определениям, можно сделать вывод, что понятие валютной системы достаточно многогранно и принимая во внимание все тонкости, то можно сформировать одно более точное.
Валютная система – это форма организации валютных отношений, которая является отражением существенных свойств, связей, отношений субъектов и элементов, закреплённая юридически на национальном, региональном или мировом уровне.
Суть валютной системы состоит в совокупности валютных отношений, валютного механизма и системы органов валютного регулирования и валютного контроля.
Валютные отношения и валютный механизм
Валютные отношения складываются из конкретных связей, в которые должны вступать участники данных отношений для осуществления валютных операций, международных расчётов и международных кредитных операций.
Валютный механизм – это совокупность форм, методов, способов воздействия и инструментов государства, национальных и международных финансовых и валютно-кредитных органов и организаций на валютные отношения.
Система органов валютного регулирования и валютного контроля – это совокупность регулирующих органов, которые занимаются осуществлением стратегического и оперативного управления валютными отношениями посредством использования валютного механизма.
Валютная система
Помимо трёх уровней организации валютных отношений, которые представлены национальным, мировым и региональным уровнями, существуют три вида валютных систем:
Национальная валютная система представляет собой форму организации валютных отношений на уровне конкретной страны. Надо отметить, что для национальной валютной системы характерны нормы регулирования, которые закреплены на уровне национального законодательства и при этом они учитывают нормы международного права. Специфика национально валютной системы заключается в степени развития и состояния экономики и внешнеэкономических связей государства.
Региональная валютная система представляет собой форму организации валютных отношений, которая формируется на уровне группы стран, закреплённая их взаимными соглашениями. По своей структуре региональная валютная система является совокупность национальных валютных систем, которые её образуют.
Мировая валютная система представляет собой форму организации валютных отношений, которая закреплена международными соглашениями. По своей структуре мировая валютная система представляет собой совокупность национальных и региональных валютных систем. Специфической чертой мировой валютной системы является её предопределение уровня развития мирового хозяйства, определение интересов ведущих государств и расстановка их сил на мировой арене.
Ко всем рассмотренным выше видам валютных систем можно применить общие элементы, которые помогают сформировать определённые особенности каждой из них. В таблице ниже представлены элементы мировой, региональной и национальной валютных систем.
Как итог, стоит отметить, что национальная валютная система основывается на государственном регулировании валютных отношений, а среди её ключевых принципов можно выделить в первую очередь то, что они закреплены на уровне национального законодательства. В отличие от национальной, региональная и международная валютные системы основаны на межгосударственном регулировании валютных отношений, им характерны формирование механизмов по мере развития хозяйственных связей за основу которых берутся национальные валютные системы.
Важное замечание: межгосударственные соглашения являются основой мировой и региональной валютных систем.